少林金涂网
您所在的位置: 首页 > 汽车 > 澳门金沙信誉最好·电子烟制造商麦克韦尔赴港上市:2B收入占比超八成

澳门金沙信誉最好·电子烟制造商麦克韦尔赴港上市:2B收入占比超八成

2020-01-11 14:34:40来源:作者:匿名

澳门金沙信誉最好·电子烟制造商麦克韦尔赴港上市:2B收入占比超八成

澳门金沙信誉最好,电子烟制造商麦克韦尔赴港上市,2B收入占比超8成,悦刻为其客户

据IPO早知道消息,电子雾化设备制造商思摩尔国际控股有限公司(以下简称“麦克韦尔”)于北京时间12月19日晚间正式递交招股说明书,拟港交所主板上市,中信里昂证券担任独家保荐人。

来源 | 本文由IPO早知道(ID:ipozaozhidao)整理撰写,文中观点仅供参考

编辑 | C叔

此前在今年7月,IPO早知道就已独家报道麦克韦尔即将前往香港上市,募资规模至多为4亿美元。(电子烟供应链霸主麦克韦尔计划赴港上市,最高募资4亿美元)

招股书显示,麦克韦尔主要提供各种雾化科技解决方案,目前运营两大业务板块:其一是为烟草公司及独立电子雾化公司(如日本烟草、英美烟草、Reynolds Asia Pacific、 RELX及NJOY)研究、设计及制造封闭式电子雾化设备及电子雾化组件;其二则是为零售客户进行自有品牌开放式电子雾化设备或APV的研究、设计、制造及销售。

面向零售客户的2C业务具体销售形式为麦克韦尔将自有品牌APV销售给分销商,随后由分销商再售卖给终端消费者。

值得一提的是,麦克韦尔在招股书中强调,截至最后实际可行日期,其并无运营任何零售店或线上平台以将自有品牌APV直接销售给终端消费者。今年11月1日,国家烟草专卖局、国家市场监督管理总局发布《关于进一步保护未成年人免受电子烟侵害的通告》,核心要求即禁止通过互联网渠道售卖电子烟。

截至最后实际可行日期,麦克韦尔共拥有约198名销售及营销人员,其大部分客户则位于海外市场,目前主要向包括美国、日本、欧洲等50多个海外国家和地区出口商品。

2019年上半年,美国、香港特别行政区及大陆地区(此指客户注册地)为最主要的三大区域,收入占比分别为30.5%、20.3%和18.6%。其中,来自美国的销售收入较2018年同期下降16.7%,而大陆及香港地区均有明显增加。

招股书援引弗若斯特沙利文的资料称,麦克韦尔是2018年全球收入最高的电子雾化设备制造商,占总市场份额的10.1%。

而纵观整个行业,目前全球已有超过1200家电子雾化设备制造商。弗若斯特沙利文的资料亦显示,以2018年收入计算,尽管前五大制造商占据市场总额的31.9%,但前十大制造商的市场占有率总计不足5成,且大部分为小中型企业。

反映在财务数据上,2016、2017和2018年,麦克韦尔的收入分别为7.07亿元、15.65亿元和34.34亿元人民币;毛利则分别为1.72亿元、4.19亿元和11.91亿元人民币;经调整纯利则分别为1.06亿元、1.89亿元和7.35亿元人民币。

2019年上半年,麦克韦尔的营收为32.74亿元,较2018年同期的11.76亿元同比增长178.4%;毛利为13.58亿元,同比增长283.6%;经调整纯利为9.31亿元,同比增长414.4%;毛利率和纯利率则分别为41.5%和28.1%。

收入结构而言,面向企业客户的销售(包括电子雾化设备及组件)为麦克韦尔最主要的收入来源,在2019年上半年贡献了超过8成的收入,较2018年同期增加约16个百分点;反之面向零售客户的销售收入占比则从2018年上半年的35.5%下降至2019年上半年的19.4%。

此外,麦克韦尔前五大客户在2016年、2017年、2018年及2019上半年所带来的收入占总收入的73.7%、65.6%、54.6%和54.8%。而最大客户在2016年、2017年、2018年及2019年上半年的收入占比分别为30.5%、25.4%、 20.7%和13.1%。

事实上,这已不是麦克韦尔第一次尝试登陆二级市场。2015年12月14日,麦克韦尔以每股11.8元的价格在新三板挂牌上市,并在2018年一度“攀升”至每股近130元的高位,成为新三板第一支收益率超过10倍的股票。

不过在2018年12月25日,公司董事会审议通过了《关于拟申请公司股票在全国中小企业股份转让系统终止挂牌及变更公司形式的议案》等议案,并在2019 年第一次临时股东大会上审议通过。今年6月4日,麦克韦尔发布公告称自6月5日起正式终止挂牌。

该公告同时指出,此次终止挂牌正是出于资本市场发展及公司经营发展规划的考虑,拟筹划在其他证券交易所上市。

值得一提的是,12月18日,即正式递交招股书前一天,亿纬锂能(SZ:300014)连续发布两则公告,宣称麦克韦尔于2019年12月16日召开股东会,因公司经营发展需要,资金使用计划有所调整,决议取消此前拟定的派发现金红利计划;同时亿纬锂能通过全资孙公司EVE BATTERY INVESTMENT LTD。继续持有麦克韦尔37.55%的权益。

招股书还披露,麦克韦尔于10月向包括嘉御基金在内的3家机构发行了可换股承兑票据,彼时的估值为180亿元人民币。

麦克韦尔表示,此次募集所得资金将主要用于五大方面:1、提高生产能力,包括在江门及深圳建立产业园;2、实施新生产基地的自动化生产及装配线、升级集团级ERP系统和现有工厂;3、投资研发,包括在深圳设立集团级研究院,从 而开发新加热技术及支付产品认证开支;4、收购可与麦克韦尔现有业务产生强大协同效益或互补的有前景的公司; 5、用于运营资金及其他一般企业用途。

上一篇:东航托运金毛犬死亡 狗主人:航空公司提按每公斤100元赔
下一篇:哈俄就增加煤炭过境运输量达成一致



为你推荐

若美联储无法阻止衰退 美股下半年可能暴跌27%
若美联储无法阻止衰退 美股下半年可能暴跌27%
今年下半年,美股可能迎来一段艰难时期。如果美联储不能成功阻止美国经济衰退,标普500指数将跌至2100。他还警告称,如果美联储不能遏制经济衰退的到来,股市将会持续下跌。但是,如果央行银行失去对市场的控制,那就意味着我们真的进入了全球经济衰退,图表中暗示的下行风险也会成真,标普500指数可能一路跌至2100点。
2019-12-30 16:00:37
遭HIV携带者咬伤法官服药一个月 正等复检结果
遭HIV携带者咬伤法官服药一个月 正等复检结果
今日,新京报记者从当事法官刘福清处获悉,其被咬伤后,已坚持服用药物一个月。宋某甲殴打对方被刘福清控制,随后宋某甲儿子宋某乙见状,咬伤刘福清胳膊,当场扬言自己是艾滋病患者。现场另一名执行人员手臂亦被宋某乙抓伤。经查,宋某乙确于2016年10月被诊断为HIV病毒携带者,并长期接受相关治疗。得知咬伤自己的男子是HIV病毒携带者,刘福清称,自己心理有点阴影,担心因此感染。因为该病毒有潜伏期,事后已服用阻断
2020-01-05 14:11:33
自制药剂成负担?上海这项合作给医院减负 还能让中药升级
自制药剂成负担?上海这项合作给医院减负 还能让中药升级
12月28日,一项新达成的合作让上海中医药大学附属曙光医院“如释重负”。目前,上海雷允上药业的企业医院制剂项目已涉及7家医院、64个医院制剂。上海医药相关负责人透露,合作双方将针对曙光医院所有院内制剂中的名医经典方进行二次研究和新药开发,荆银合剂、桑芩合剂、丹芩消郁合剂、胆囊合剂等曙光医院的经典制剂品种有望再获突破。
2020-01-03 16:48:01
在日本餐馆吃面时发出的声音越大,老板越开心,这是为什么?
在日本餐馆吃面时发出的声音越大,老板越开心,这是为什么?
在日本旅游有一件让人无法理解的事情,就是在日本吃面的时候你发出的声音越大,老板就会越开心!但是日本人可不是这么想的,那他们是怎么想的呢?据了解在日本吃面的话,你发出的声音越大越好。特别是在公共场合,如果你在一家店子里面吃面发出的声音小了,老板可能还会不高兴。而且你喝汤的时候也要尽可能的发出最大的声音,因为这是对厨师也食物的一种赞美。
2020-01-04 16:21:14
第77分钟,武磊完成西甲首秀 这表现打几分?
第77分钟,武磊完成西甲首秀 这表现打几分?
今晚,武磊迎来了加盟西班牙人后的首场比赛。第75分钟,武磊开始在场边换球衣!在那之后,武磊在一次反击中尝试突破,对手只能犯规阻止武磊,裁判出示黄牌。最终西班牙人在落后两球的情况下扳平比分武磊完成西甲首秀这也是中国球员继2015年后时隔1130天再度出现在五大联赛的赛场在武磊出场的13分钟里,你给武磊的表现打几分?
2019-12-29 13:22:36
那些记忆中的年味
那些记忆中的年味
记忆中,一桌丰盛的年菜,两副手写的春联,三四扇亲手剪出的窗花,五六杯青红酒下肚,七分醉意、八分欣喜、九成心意,才酿得出十足的年味。记忆中的年味——琉璃不对儿“琉璃不对儿”是民间手工艺人吹制的一种玻璃玩具,有红、蓝等颜色。记忆中的年味——中国糖画据说糖画始于唐代,虽是艺人们的传说,但多还是有点影儿。
2019-12-26 11:08:19
创业动“歪脑筋” 自制营业执照公章骗人 无锡警方迅速破案
创业动“歪脑筋” 自制营业执照公章骗人 无锡警方迅速破案
今年20多岁的祝某一直想开一家属于自己的公司,于是在今年7月份和自己的两个朋友商量,朋友听后觉得想法不错,三人便开始了创业生涯。由于之前三人没有从事企业管理的经验,而这开公司又必须有营业执照,一头雾水的他们迟迟没有等来工商的审批,心急的祝某开始动起了“歪脑筋”。
2020-01-10 16:52:28
花旗:香港中旅目标价降至1.9港元 维持买入评级
花旗:香港中旅目标价降至1.9港元 维持买入评级
花旗发表研究报告,指面对近期香港宏观逆风,中旅管理层重申公司战略重点是旅游目的地综合开发营运,并主要投资于中国内地增长及回报复原。该行认为公司中期派息比率达39%,意味公司恢复慷慨的派息政策。该行将公司2019-2021年纯利预测下调4-9%,以反映香港旅游下行风险,目标价由2.5元下调至1.9元。不过,该行认为中旅估值吸引,2019年预测市净率仅0.4倍,股息回报率达4%,因此维持该股“买入”评
2019-12-22 13:41:15